Schuldenabbau des Banken-Sektors im Euro-Raum

Der schmerzhafte Schuldenabbau der Banken im Euro-Raum hält an. 

Die Bilanz der europäischen Banken in Bezug auf die Tätigkeiten im Ausland ist in den vergangenen vier Jahren um sage und schreibe 40% geschrumpft, wie Morgan Stanley meldet.

Seit dem Spitzenwert im ersten Quartal 2008 hat sich das globale Exposure der europäischen Banken damit fast halbiert. Das heisst, dass die Forderungen der europäischen Banken gegenüber Staaten ausserhalb des Euro-Raums weiter zurückgehen.

Das globale Exposure der europäischen Banken ist in den letzten vier Jahren um 40% geschrumpft, Graph: Morgan Stanley

Die Werte in 1‘000 Mrd. USD

Andererseits ziehen sich die Banken aus dem Kern der EU auch aus der Peripherie der EU zurück.

Die deutschen Banken beispielsweise setzen die Verkleinerung ihrer Geschäfte an der EU-Peripherie (sog. GIIPS Länder) fort. 

Das gesamte Volumen ist per Ende März 2014 auf 209 Mrd. EUR gesunken. Der Spitzenwert belief sich im Jahr 2009 auf 520 Mrd. EUR. Die grösste Schrumpfung betrifft in den vergangenen Monaten vor allem Spanien.

Die deutschen Banken bauen ihre Risiken in den anderen Euro-Ländern ab, Graph: Morgan Stanley

Auch die französischen Banken vergeben immer weniger Kredite an die EU-Peripherie. Die sog. „Finanzierungslücke“ (funding gap) der Banken aus Frankreich ist inzwischen von einem Spizenwert von 700 Mrd. EUR auf 375 MRd. EUR zurückgefallen. 

Mit „Finanzierungslücke“ ist die Differenz zwischen Forderungen und Verbindlichkeiten zu verstehen.

Auch die französischen Banken reduzieren ihre Funding Gap in den anderen Euro-Ländern, Graph: Morgan Stanley